Темы
Выбрать темы статей
Сортировать по темам

Время дивидендов: порядок выплаты и учет

Редакция НиБУ
Налоги & бухучет Март, 2007/№ 23
В избранном В избранное
Печать
Статья

Время дивидендов: порядок выплаты и учет

Если предприятие выплачивает дивиденды своим учредителям или акционерам, значит, оно работает стабильно и постоянно укрепляет свои финансовые позиции. Этот факт не может не радовать получателей таких выплат. Для бухгалтера же начисление и выплата дивидендов — это прежде всего вопросы налогообложения и бухгалтерского учета. Рассмотрению этих вопросов и посвящена данная статья.

Наталья БЕЛОВА, экономист-аналитик Издательского дома «Фактор»

Документы статьи

ГКУ

— Гражданский кодекс Украины от 16.01.2003 г. № 435-IV.

ХКУ

— Хозяйственный кодекс Украины от 16.01.2003 г. № 436-IV.

КУоАП

— Кодекс Украины об административных правонарушениях от 07.12.84 г. № 8073-X.

Закон о налоге на прибыль

— Закон Украины «О налогообложении прибыли предприятий» в редакции от 22.05.97 г. № 283/97-ВР.

Закон об НДС

— Закон Украины «О налоге на добавленную стоимость» от 03.04.97 г. № 168/97-ВР.

Закон о хозобществах

— Закон Украины «О хозяйственных обществах» от 19.09.91 г. № 1576-XII.

Закон № 889

— Закон Украины «О налоге с доходов физических лиц» от 22.05.2003 г. № 889-IV.

Закон № 2181

— Закон Украины «О порядке погашения обязательств плательщиков налогов перед бюджетами и государственными целевыми фондами» от 21.12.2000 г. № 2181-III.

Приказ № 586

— приказ ГНАУ «Об утверждении формы налогового расчета резидента, уплачивающего дивиденды плательщикам налога с доходов физических лиц» от 04.12.2003 г. № 586.

План счетов

— План счетов бухгалтерского учета активов, капитала, обязательств и хозяйственных операций предприятий и организаций, утвержденный приказом Министерства финансов Украины от 30.11.99 г. № 291.

П(С)БУ 15

— Положение (стандарт) бухгалтерского учета 15 «Доход», утвержденное приказом Министерства финансов Украины от 29.11.99 г. № 290.

Порядок выплаты дивидендов

Прежде чем перейти непосредственно к порядку начисления и выплаты дивидендов, вспомним, что представляет собой понятие «дивиденды». Для этого обратимся к

п. 1.19 Закона о налоге на прибыль, где сказано, что дивиденд — это платеж, осуществляемый юридическим лицом — эмитентом корпоративных прав или инвестиционных сертификатов в пользу собственника таких прав (инвестиционных сертификатов) в связи с распределением части прибыли такого эмитента, рассчитанной по правилам бухгалтерского учета.

Практически аналогичную расшифровку дает и

п. 4 П(С)БУ 15, который под дивидендами понимает часть чистой прибыли, распределенной между участниками (собственниками) в соответствии с долей их участия в собственном капитале предприятия.

Право на получение дивидендов пропорционально доле каждого из участников имеют лица, являющиеся участниками общества

на начало срока выплаты дивидендов (см. п. «б» ст. 10 Закона о хозобществах).

Дивиденды могут выплачиваться в денежной и натуральной формах, а также акциями (долями, паями). Срок, порядок распределения прибыли и выплаты дивидендов должны быть предусмотрены уставом хозяйственного общества (

ст. 37 Закона о хозобществах).

Выплата дивидендов производится после проведения собрания учредителей или акционеров. Принятое на этом собрании решение о выплате части прибыли (дивидендов) фиксируется протоколом собрания.

Что касается сроков выплаты дивидендов, то акционерные общества согласно

ст. 37 Закона о хозобществах могут осуществлять такую выплату только один раз по итогам календарного года. Для других хозяйственных обществ эти сроки законодательно не ограничены и зависят лишь от порядка распределения прибыли, установленного учредительными документами. К тому же п.п. 7.8.1 Закона о налоге на прибыль позволяет выплачивать дивиденды по итогам отчетного периода. А, как известно, отчетными периодами в отношении налога на прибыль являются квартал, полугодие, 9 месяцев и год. Следовательно, участникам хозяйственных обществ, кроме акционерных, дивиденды могут выплачиваться как по результатам квартала, так и по итогам года.

Решение о выплате дивидендов предприятие вправе принимать независимо от того, была ли его деятельность прибыльной на протяжении отчетного периода. То есть источником выплаты дивидендов в данном случае может служить не только чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, но и другие собственные источники, а именно:

— нераспределенная прибыль прошлых лет;

— резервный фонд предприятия.

Теперь перейдем к правилам налогообложения дивидендов.

Порядок налогообложения дивидендов

Согласно правилам, изложенным в

п. 7.8 Закона о налоге на прибыль, предприятие — эмитент корпоративных прав, принимающее решение о выплате дивидендов, должно начислить и уплатить авансовый взнос по налогу на прибыль по ставке 25 % от суммы дивидендов, предназначенных для выплаты. При этом сумма такой выплаты не уменьшается на сумму авансового взноса (п.п. 7.8.1 Закона о налоге на прибыль).

Данный авансовый взнос нужно уплатить

до выплаты дивидендов или одновременно с ней.

Пример 1.

ООО «Сигма» начислило дивиденды в пользу своих учредителей в общей сумме 10000 грн. При выплате дивидендов предприятие-эмитент должно начислить и уплатить авансовый взнос в размере 2500 грн. (10000 грн. х 25 % : 100 %). При этом участникам будут выплачены дивиденды в сумме 10000 грн. (без уменьшения суммы дивидендов на сумму авансового взноса).

В случае если дивиденды выплачиваются в неденежной форме, базой для начисления авансового взноса будет являться стоимость такой выплаты, рассчитанная

по обычным ценам (см. п.п. 7.8.2 Закона о налоге на прибыль). Выплата «натурдивидендов» потребует от предприятия-эмитента и начисления налоговых обязательств по НДС, причем также исходя из обычной цены (см. п. 4.2 Закона об НДС).

Напомним, что по общему правилу обычной считается цена,

определенная сторонами договора (п.п. 1.20.1 Закона о налоге на прибыль). Для определения обычной цены, в частности, используется информация о заключенных на момент продажи товаров (работ, услуг) договорах с идентичными (однородными) товарами (работами, услугами) в сопоставимых условиях. Принимая это во внимание, можно говорить, что обычной ценой в данном случае будет стоимость товаров (работ, услуг), по которой они могли бы реализовываться в обычных рыночных условиях. Рассчитанный исходя из такой обычной цены авансовый взнос следует уплатить до или в момент отгрузки товарно-материальных ценностей в счет выплаты дивидендов.

Вместе с тем существует случай, когда авансовый взнос с «натурдивидендов» уплачивать не нужно. Так, если дивиденды выплачиваются

в виде акций (долей, паев), эмитированных (выпущенных) предприятием, которое начисляет дивиденды, при условии, что такая выплата не изменяет пропорций (долей) участия всех акционеров (собственников) в уставном фонде предприятия-эмитента, авансовый взнос не уплачивается (п.п. 7.8.5 Закона о налоге на прибыль).

Обязанность по начислению и уплате авансового взноса по налогу на прибыль при выплате дивидендов в соответствии с

п.п. 7.8.2 Закона о налоге на прибыль возлагается на любого эмитента корпоративных прав, являющегося резидентом, независимо от:

— его статуса (эмитент, а также получатель дивидендов могут и не быть плательщиками налога на прибыль);

— наличия льгот по уплате налога на прибыль;

— применения иной ставки налога, нежели установлена

п. 10.1 Закона о налоге на прибыль.

По окончании отчетного периода, в котором были выплачены дивиденды, предприятие

уменьшает сумму начисленного налога на прибыль на сумму авансового взноса (п.п. 7.8.3 Закона о налоге на прибыль).

Отражение суммы авансового взноса в декларации по налогу на прибыль

В декларации по налогу на прибыль сумма

уплаченного в течение отчетного (налогового) периода авансового взноса по налогу на прибыль отражается в строке 13.5 таблицы 1 приложения К6. В строку 13.5.1 записывают часть суммы авансового взноса, которая непосредственно относится на уменьшение начисленной суммы налога. Данная сумма отражается в пределах значения строки 12 «Начисленная сумма налога» декларации по налогу на прибыль, уменьшенной на сумму строк 13.1 — 13.4 приложения К6. В строке 13.5.2 приложения К6 указывается остаток авансового взноса (если он есть), который подлежит переносу на следующий отчетный период.

При этом в строке 20 «Авансовые взносы, начисленные на сумму дивидендов и приравненных к ним платежей» декларации по налогу на прибыль показывают сумму начисленных и при этом фактически

уплаченных авансовых взносов за отчетный (налоговый) период.

К примеру, предприятие уплатило авансовый взнос по налогу на прибыль в марте 2007 года. В этом случае уменьшение начисленной суммы налога на прибыль произойдет через строку 13 декларации за I квартал 2007 года.

Если авансовый взнос будет уплачен, предположим, в апреле 2007 года, то в данной ситуации предприятие сможет уменьшить начисленную сумму налога на прибыль

только по итогам полугодия 2007 года. И это несмотря на то, что уплата в бюджет налога на прибыль, начисленного за I квартал 2007 года, осуществляется до 22.05.2007 г.

Рассмотрим порядок заполнения декларации по налогу на прибыль на конкретном примере.

Пример 2.

Предприятие «Омега» — плательщик налога на прибыль в I квартале 2007 года выплатило своим учредителям дивиденды в общей сумме 20000 грн. При выплате дивидендов начислен и перечислен в бюджет авансовый взнос по налогу на прибыль в размере 5000 грн. (20000 грн. х 25 % : 100 %).

Начисленная сумма налога на прибыль (строка 12 декларации) за I квартал 2007 года составляет 6000 грн.

Стоимость приобретенных торговых патентов, действие которых приходится на I квартал 2007 года, составляет:

— вариант А — 800 грн.;

— вариант Б — 1600 грн.

Приведем образец заполнения таблицы 1 приложения К6 к декларации по налогу на прибыль предприятия (фрагмент):

 

Показники

Код рядка

Сума

Варіант А

Варіант Б

1

2

3

4

Зменшення податкових зобов’язань, у тому числі: (сума з р. 13.1 до р. 13.4 + р. 13.5.1)

13

5800

6000

вартість торгових патентів, придбаних у звітному періоді, що враховується у зменшення податкового зобов’язання платника податку

13.1

800

1600

...

...

...

...

сума сплачених авансових внесків при виплаті дивідендів (прирівняних до них платежів) та перевищення суми таких внесків над нарахованою сумою податку минулих податкових періодів, у тому числі:

13.5

5000

5000

сума, що відноситься на зменшення нарахованої суми податку

13.5.1

5000

4400

залишок суми, що підлягає перенесенню на наступні звітні періоди

13.5.2

600

 

Приведем образец заполнения декларации по налогу на прибыль предприятия за I квартал 2007 года (фрагмент):

 

Показники

Код рядка

Сума

Варіант А

Варіант Б

1

2

3

4

Нарахована сума податку, у тому числі:

12

6000

6000

за базовою ставкою

12.1

6000

6000

за пільговою ставкою

12.2

Зменшення нарахованої суми податку

13 К6

5800

6000

Податкове зобов’язання звітного періоду

(12 - 13)

14

200

...

...

...

...

Авансові внески, нараховані на суму дивідендів та прирівняних до них платежів

20

5000

5000

 

Ответственность за неуплату авансового взноса

Примите к сведению: ответственность за неуплату (несвоевременную уплату) авансового взноса по налогу на прибыль при выплате дивидендов не установлена

Законом о налоге на прибыль. Поэтому при рассмотрении этого вопроса следует руководствоваться общими нормами Закона № 2181.

Так, налоговики, ссылаясь на

п.п. 17.1.9 Закона № 2181, утверждают, что при выплате дивидендов без уплаты авансового взноса предприятию грозит штраф в двойном размере суммы этого взноса (см. письмо ГНАУ от 08.06.2006 г. № 10867/7/15-0317 в газете «Налоги и бухгалтерский учет», 2006, № 51).

Кроме того, за непредоставление или несвоевременное предоставление платежных поручений на перечисление авансового взноса должностных лиц предприятия может ожидать админштраф в размере от 85 до 170 грн. (

ст. 1632 КУоАП).

Что ж, в целях экономии средств и сохранения собственной репутации к уплате авансового взноса стоит подойти ответственно.

Дивиденды для физического лица: правила налогообложения

При взаимоотношениях с участниками (акционерами) — физическими лицами необходимо помнить, что согласно

п.п. 9.3.2 Закона № 889 налоговым агентом при выплате дивидендов является любой резидент, начисляющий дивиденды, в том числе неплательщик налога на прибыль или его нестандартный плательщик.

Это означает, что выплата дивидендов физическим лицам сопровождается уплатой в бюджет налога с доходов физических лиц по ставке 15 % (а с 01.01.2004 г. по 31.12.2006 г. — 13 %).

В отличие от авансового взноса налога на прибыль (25 %), который начисляется «сверху» суммы дивидендов, налог с доходов физических лиц удерживается «снизу», т. е. с суммы дивидендов и за счет лица — получателя дивидендов.

Напомним, что в соответствии с

п.п. 9.3.4 Закона № 889 налогообложению подлежит начисленная сумма дивидендов.

В то же время

п.п. 9.3.5 Закона № 889 говорит, что дивиденды окончательно облагаются налогом при их выплате. Да и согласно п.п. 8.1.2 этого Закона, если налогооблагаемый доход начисляется, но не выплачивается, налог, подлежащий удержанию с такого дохода, уплачивается в бюджет в течение 30 календарных дней, следующих за последним календарным днем отчетного (налогового) месяца.

Следуя этому принципу, налог с доходов должен быть

удержан по факту начисления дивидендов, а перечислен в бюджет в следующие сроки:

при выплате дивидендов (если дивиденды выплачиваются в месяце их начисления или в следующем месяце, но не позднее 30 календарных дней, следующих за последним календарным днем месяца, в котором они были начислены);

в сроки, установленные законом для месячного налогового периода, если дивиденды начисляются, но не выплачиваются (т. е. по начисленным, но не выплаченным дивидендам налог должен быть перечислен в бюджет в течение 30 календарных дней, следующих за последним календарным днем месяца начисления дивидендов).

Правда, относительно сроков уплаты налога по начисленным, но не выплаченным дивидендам, существует и другая точка зрения. Так, ВАСУ в

определении от 06.07.2006 г. № К-12328/06 (см. «Налоги и бухгалтерский учет», 2007, № 4), ссылаясь на п.п. 9.3.5 Закона № 889, пришел к выводу, что уплата налога с доходов физических лиц в этом случае должна осуществляться в момент выплаты дивидендов. Хотя, на наш взгляд, судебный орган слишком буквально понял фразу из п.п. 9.3.5 «окончательно облагаются при их выплате».

Такой

специальный порядок налогообложения дивидендов действительно существовал до 01.01.2005 г. (до внесения соответствующих изменений в Закон № 889). Однако в настоящее время действуют другие правила. Поэтому считаем, что при начислении налога с доходов в виде дивидендов должны применяться общие нормы Закона № 889.

Налоговики же думают иначе: единственным моментом, с которым связаны начисление, удержание и уплата налога, является

момент начисления дивидендов (см. письмо ГНАУ от 18.01.2005 г. № 442/6/17-3116 в газете «Налоги и бухгалтерский учет», 2005, № 21). Однако это мнение представляется нам весьма спорным.

Информация о начисленных дивидендах, а также об удержанной и уплаченной в бюджет сумме налога с доходов физических лиц отражается:

— в Налоговом расчете о начисленных дивидендах, форма которого утверждена

приказом № 586. Данная форма предоставляется в налоговый орган в срок, установленный законом для месячного налогового периода, т. е. в течение 20 календарных дней, следующих за месяцем начисления дивидендов;

— в Налоговом расчете по форме № 1ДФ, который предоставляется в налоговый орган в течение 40 календарных дней, следующих за последним календарным днем отчетного квартала.

В форме № 1ДФ дивиденды отражаются со следующими признаками доходов:

— «12» — облагаемые налогом с доходов физических лиц (

п.п. 4.2.12, п. 9.3 Закона № 889, кроме п.п. 4.3.17 данного Закона);

— «34» — не облагаемые налогом с доходов физических лиц (

п.п. 4.3.17 Закона № 889).

Пример 3.

На собрании участников ООО «Калина» в феврале 2007 года принято решение о начислении по итогам 2006 года дивидендов учредителям — физическим лицам в общей сумме 10000 грн.:

— учредителю А — 5000 грн.;

— учредителю Б — 5000 грн.

В этом же месяце с суммы начисленных дивидендов удержан налог с доходов физических лиц в размере 1500 грн. [(5000 грн.

х 15 % : 100 %) х 2].

Дивиденды планируется выплатить в апреле 2007 года, но удержанная в феврале 2007 года сумма налога с доходов физических лиц должна быть перечислена в бюджет не позднее 30 марта 2007 года.

Налоговый расчет о начисленных дивидендах за февраль 2007 года следует предоставить не позднее 20 марта 2007 года. Приведем образец его заполнения (фрагмент).

 

Показники

К/р

Сума, грн.

Виплачено дивідендів

за звітний період

01

 

 

 

1

0

0

0

0

.

0

0

Ставка податку, %

02

 

 

1

5

.

0

0

Нараховано податку

(р. 1 х р. 2 : 100)

03

 

 

 

 

1

5

0

0

.

0

0

...

...

...

...

...

...

...

...

...

...

.

...

...

 

Форму № 1ДФ за I квартал 2007 года предприятие должно предоставить не позднее 10 мая 2007 года.

Приведем образец заполнения формы № 1ДФ (фрагмент).

 

№ з/п

Ідентифікаційний номер

Сума нара-хованого доходу (грн., коп.)

Сума випла-ченого доходу (грн., коп.)

Сума утриманого податку (грн., коп.)

Ознака доходу

...

нара-хованого

пере-рахо-ваного

1

2

3

4

5

...

 

 

 

 

1

1

1

1

1

1

1

1

1

1

1

5000

00

5000

00

750

00

750

00

12

...

 

 

 

 

2

2

2

2

2

2

2

2

2

2

2

5000

00

5000

00

750

00

750

00

12

...

 

 

Х

 

 

Х

10000

00

10000

00

1500

00

1500

00

Х

Х

 

Бухгалтерский учет начисления и выплаты дивидендов

Для учета расчетов по начислению и выплате дивидендов

Планом счетов предусмотрен субсчет 671 «Расчеты по начисленным дивидендам». На этом субсчете отражаются суммы дивидендов, начисленные собственникам простых и привилегированных акций (долей в уставном капитале) за счет прибыли или других, предусмотренных учредительными документами, источников. По кредиту субсчета 671 предприятие-эмитент отражает увеличение задолженности перед учредителями и участниками, а по дебету — ее уменьшение (погашение), в том числе реинвестирование дивидендов.

Авансовый взнос по налогу на прибыль отражается по факту уплаты (Дт 641 — Кт 311). По окончании отчетного периода, когда будут отражены расходы, связанные с уплатой налога на прибыль, записью Дт 981 — Кт 641, обязательства по его уплате автоматически уменьшатся на перечисленную ранее сумму авансового взноса.

В связи с тем, что обязательства по уплате налога на прибыль не всегда сразу могут быть уменьшены на полную сумму авансового взноса (см. пример 2, вариант Б на с. 22), рекомендуем для прозрачности использовать отдельный субсчет 641/Налог на прибыль/Авансовый взнос при выплате дивидендов. Остаток на этом субсчете и будет отражать сумму авансового взноса, подлежащую переносу на следующие отчетные периоды.

Пример 4.

Учредителями ООО «Альфа» являются:

— физическое лицо (учредитель А), доля которого в уставном фонде общества с ограниченной ответственностью составляет 20 %;

— юридическое лицо — резидент Украины (учредитель Б), доля которого в уставном фонде общества с ограниченной ответственностью составляет 80 %.

На собрании участников ООО «Альфа» принято решение начислить учредителям предприятия дивиденды в общей сумме 30000 грн. Из них решено выплатить денежными средствами:

— учредителю А — 3000 грн.;

— учредителю Б — 12000 грн.

Остальные 15000 грн. направлены на пополнение уставного фонда предприятия. Предположим, что такое увеличение уставного фонда не изменит пропорций между долями участников в уставном фонде предприятия.

Прежде чем отразить в налоговом и бухгалтерском учете операции, связанные с начислением и выплатой дивидендов, произведем необходимые для этого расчеты.

Согласно

п.п. 7.8.2 Закона о налоге на прибыль ООО «Альфа», выплачивающее дивиденды своим учредителям, должно начислить и уплатить авансовый взнос по налогу на прибыль в размере 25 % от начисленной суммы. То есть сумма авансового взноса составит 3750 грн. (15000 грн. х  25 % : 100 %). На эту сумму предприятие сможет уменьшить сумму начисленного налога на прибыль отчетного периода.

А с суммы дивидендов, направляемых на увеличение уставного фонда общества, как вы уже знаете, авансовый взнос по налогу на прибыль не уплачивается на основании

п.п. 7.8.5 Закона о налоге на прибыль.

При выплате дивидендов учредителю А — физическому лицу предприятие перечисляет в бюджет налог с доходов физических лиц в сумме 450 грн. (3000 грн. х 15 % : 100 %). В результате — учредитель А получит дивиденды в размере 2550 грн. (3000 грн. - 450 грн.).

Данные операции отражаются в бухгалтерском учете предприятия следующими записями:

№ п/п

Содержание хозяйственной операции

Корреспондирующие счета

Сумма, грн.

дебет

кредит

1

Использована часть прибыли
для выплаты дивидендов

441

443

30000

2

Начислены дивиденды

443

671

30000

3

Отражено увеличение размера уставного фонда за счет начисленных дивидендов

671

40

15000

4

Уплачен авансовый взнос
по налогу на прибыль
при выплате дивидендов

641/Авансовый взнос

311

3750

5

Удержан налог с доходов физических лиц с суммы дивидендов, начисленных в пользу учредителя А

671

641/НДФЛ

450

6

Перечислен налог с доходов физических лиц с суммы дивидендов, начисленных в пользу учредителя А

641/НДФЛ

311

450

7

Выплачены дивиденды учредителю А

671

301

2550

8

Выплачены дивиденды учредителю Б

671

311

12000

 

Говоря о порядке выплаты дивидендов, невозможно обойти стороной вопрос об учете таких выплат у их получателей.

Учет дивидендов у получателей

По правилу, установленному

п.п. 7.8.6 Закона о налоге на прибыль, юридические лица, получающие дивиденды, не относят их сумму в состав своего валового дохода (кроме постоянных представительств нерезидентов).

Исключение составляют лишь дивиденды, полученные налогоплательщиком-резидентом от нерезидентов. Такие дивиденды включаются в валовой доход в периоде их получения.

Этот же порядок налогообложения действует и в ситуации, когда участник (акционер) получает «натурдивиденды», — их сумма не попадает в валовой доход.

Вместе с тем, на наш взгляд, получатель имеет полное право отразить валовые расходы и налоговый кредит по НДС по товарно-материальным ценностям, поступившим в счет выплаты дивидендов, поскольку такие ТМЦ в данном случае приобретаются за компенсацию в виде начисленных дивидендов.

В

бухгалтерском учете дивиденды признаются доходом в периоде принятия решения об их выплате независимо от того, получены они фактически или нет (п. 20 П(С)БУ 15).

Отражение в учете причитающихся к получению дивидендов осуществляется с помощью записи: Дт 373 «Расчеты по начисленным доходам» — Кт 731 «Дивиденды полученные».

Пример 5.

Предприятие «Люкс» является учредителем предприятия «Юпитер». По итогам 2006 года предприятие «Юпитер» начислило и выплатило в пользу предприятия «Люкс» дивиденды в сумме 12000 грн.

Данная операция отражается в бухгалтерском учете предприятия-получателя следующими записями:

№ п/п

Содержание хозяйственной операции

Корреспондирующие счета

Сумма, грн.

дебет

кредит

1

Получена на текущий счет сумма дивидендов

311

373

12000

2

Отражена в составе доходов сумма полученных дивидендов

373

731

12000

 

Все вышеизложенное касается ситуации, когда в роли эмитента и получателя дивидендов выступают резиденты. Что касается дивидендных взаимоотношений с нерезидентами, то подробную информацию об этом вы можете получить из статьи

«Дивиденды от нерезидента и для нерезидента: особенности налогообложения» (см. «Налоги и бухгалтерский учет», 2006, № 4).

Вот мы и разобрались с вопросами начисления и выплаты дивидендов. Как видите, сложностей с учетом таких операций нет. Главное — все сделать грамотно и своевременно, а с этим, уверены, вы справитесь без труда. Желаем, чтобы финансовые результаты работы и впредь радовали вас и ваших учредителей!

Оформи подписку и читай все Подписаться на журнал
stop

Похоже, что вы используете блокировщик рекламы :(

Чтобы пользоваться всеми функциями сайта, добавьте нас в исключения!

Как отключить
App
Скачайте наше мобильное приложение Factor

© Factor.Media, 1995 -
Все права защищены

Использование материалов без согласования с редакцией запрещено

Ознакомиться с договором-офертой

Присоединяйтесь
Адрес
г. Харьков, 61002, ул. Сумская, 106а
Powered by
Factor Web Solutions
Мы используем cookie-файлы, чтобы сделать сайт максимально удобным для вас и анализировать использование наших продуктов и услуг, чтобы увеличить качество рекламных и маркетинговых активностей. Узнать больше о том, как мы используем эти файлы можно здесь.
Спасибо, что читаете сайт Factor Войдите и читайте дальше бесплатно